Ir para conteúdo
Fórum Muquiranas
Axio

IVVB11 - ETF - BlackRock

Posts Recomendados

IVVB11 - iShares S&P 500 FI em Cotas de Fundo de Índice - Inv. no Exterior

KB investimentos"O IVVB11 – gerido pela BlackRock, maior gestora de fundo mundial, e com taxa de administração de apenas 0,24% ao ano – é um fundo de índice que busca retornos de investimentos que correspondam à performance, antes das taxas e despesas, do S&P500 (índice Standard & Poor’s 500) em reais. Na prática, quem compra o IVVB11 adquire o índice com as 500 principais ações americanas em dólares. Por exemplo: Se o índice da Standard & Poor não varia no dia da compra e o dólar sobe 2%, esperamos que o IVVB11 negociado na Bovespa se valorize 2%. Se o índice da Standard & Poor valoriza 1% e o dólar se mantém inalterado, esperamos que o IVVB11 negociado na Bovespa valorize 1%. [...]"

Frugal Simples"Bom dia pessoal, hoje vou falar um pouco desse fantástico instrumento de investimento chamado IVVB11 (atendendo a pedidos dos amigos leitores), que pode ser comprado por qualquer brasileiro com conta em corretora de valores no Brasil. Lembrando que não sou analista e que isso não é recomendação de compra, é apenas uma opinião de um cidadão comum e uma revisão do ativo. Eu acredito que o IVVB11 é um bom ativo para diversificar o patrimônio de qualquer pessoa aqui e que além de ser um investimento direto em mais de 500 empresas listadas na NYSE, também é uma forma barata de comprar e manter parte do seu patrimônio em dólares. [...]"

Taxa de administrativa 2018.09.03: 0,24%  

Dividendos

O IVVB11 reinveste dividendos em novas cotas do fundo.

Fórum Bastter "No caso do IVVB11, ele investe no IVV. Quando as empresas americanas pagam dividendos ao IVV não tem taxação. Porém o mesmo distribui para seus cotistas, no caso para o IVVB11. O IVVB11 por ser um fundo brasileiro é considerado não residente (NRA - non resident alien) então os proventos são taxados em 30%. O que sobra é reaplicado."

S&P500 D.Y. - % de dividendos da S&P500

Hedge cambial

Capitalismus "Um exemplo de Hedge financeiro com ativos é o seguinte: Um determinado investidor acha que a moeda brasileira irá desvalorizar e quer proteger parte de seus investimentos dessa desvalorização, por isso monta uma posição no ETF IVVB11 que replica o índice S&P500. Como o IVVB11 é um ativo dolarizado, esse investidor terá um ganho em reais caso a sua projeção se confirme.  O  Hedge com ativos é bem mais simples e também mais seguro caso a sua projeção não se confirme, mas, geralmente ele não cobre totalmente a possível perda. No exemplo acima, por exemplo, provavelmente o patrimônio desse investidor em dólares ainda estaria menor, porque ele só protegeu uma parte por meio do IVVB11, e como o IVVB11 replica o S&P500, esse investidor também poderia ter um perda caso o S&P500 desvalorizasse."

O IVVB11 é negociado na Bovespa em lote padrão de 10 unidades.

 

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
57 minutos atrás, Axio disse:

IVVB11 - iShares S&P 500 FI em Cotas de Fundo de Índice - Inv. no Exterior

KB investimentos"O IVVB11 – gerido pela BlackRock, maior gestora de fundo mundial, e com taxa de administração de apenas 0,24% ao ano – é um fundo de índice que busca retornos de investimentos que correspondam à performance, antes das taxas e despesas, do S&P500 (índice Standard & Poor’s 500) em reais. Na prática, quem compra o IVVB11 adquire o índice com as 500 principais ações americanas em dólares. Por exemplo: Se o índice da Standard & Poor não varia no dia da compra e o dólar sobe 2%, esperamos que o IVVB11 negociado na Bovespa se valorize 2%. Se o índice da Standard & Poor valoriza 1% e o dólar se mantém inalterado, esperamos que o IVVB11 negociado na Bovespa valorize 1%. [...]"

Frugal Simples"Bom dia pessoal, hoje vou falar um pouco desse fantástico instrumento de investimento chamado IVVB11 (atendendo a pedidos dos amigos leitores), que pode ser comprado por qualquer brasileiro com conta em corretora de valores no Brasil. Lembrando que não sou analista e que isso não é recomendação de compra, é apenas uma opinião de um cidadão comum e uma revisão do ativo. Eu acredito que o IVVB11 é um bom ativo para diversificar o patrimônio de qualquer pessoa aqui e que além de ser um investimento direto em mais de 500 empresas listadas na NYSE, também é uma forma barata de comprar e manter parte do seu patrimônio em dólares. [...]"

Taxa de administrativa 2018.09.03: 0,24%  

Dividendos

O IVVB11 reinveste dividendos em novas cotas do fundo.

Fórum Bastter "No caso do IVVB11, ele investe no IVV. Quando as empresas americanas pagam dividendos ao IVV não tem taxação. Porém o mesmo distribui para seus cotistas, no caso para o IVVB11. O IVVB11 por ser um fundo brasileiro é considerado não residente (NRA - non resident alien) então os proventos são taxados em 30%. O que sobra é reaplicado."

S&P500 D.Y. - % de dividendos da S&P500

Hedge cambial

Capitalismus "Um exemplo de Hedge financeiro com ativos é o seguinte: Um determinado investidor acha que a moeda brasileira irá desvalorizar e quer proteger parte de seus investimentos dessa desvalorização, por isso monta uma posição no ETF IVVB11 que replica o índice S&P500. Como o IVVB11 é um ativo dolarizado, esse investidor terá um ganho em reais caso a sua projeção se confirme.  O  Hedge com ativos é bem mais simples e também mais seguro caso a sua projeção não se confirme, mas, geralmente ele não cobre totalmente a possível perda. No exemplo acima, por exemplo, provavelmente o patrimônio desse investidor em dólares ainda estaria menor, porque ele só protegeu uma parte por meio do IVVB11, e como o IVVB11 replica o S&P500, esse investidor também poderia ter um perda caso o S&P500 desvalorizasse."

O IVVB11 é negociado na Bovespa em lote padrão de 10 unidades.

 

Hmmmmm... Se tem que pagar 30% sobre os dividendos e o que sobra é reaplicado, então com o passar do tempo deve haver descolamento do valor da cota, certo?

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
1 hora atrás, Médico investidor disse:

Sim, mas eh um efeito bem discreto. Não dá pra ter todo o resultado do mercado, com os custos geralmente o investidor fica cerca de 1% abaixo do resultado.

Tá certo... bom, é o que se paga pelo conforto de investir daqui. Mas pra quem tem a possibilidade, é melhor investir direto lá fora mesmo.

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
18 horas atrás, Pobre Paulista disse:

Hmmmmm... Se tem que pagar 30% sobre os dividendos e o que sobra é reaplicado, então com o passar do tempo deve haver descolamento do valor da cota, certo?

Investopedia : "The tax implications for a foreign investor will depend on whether that person is classified as a resident alien or a non-resident alien.  To be considered a non-resident alien, a person must meet several guidelines. First of all, the person cannot have had a green card at any time during the relevant tax reporting period and cannot have resided in the U.S. for more than 183 days in the past three years, including the current reporting period. However, non-U.S. citizens who hold green cards and have been in the U.S. for at least 31 days during the current year and more than 183 days in the past three years are classified as resident aliens for tax purposes and are subject to different guidelines than non-resident aliens. If you fall under the non-resident alien category and the only business you have in the U.S. is in investments (stocks, mutual funds, commodities, etc.) held with a U.S. dollar-denominated brokerage firm or other agent, you are subject to the following tax guidelines. [...] In terms of dividends, non-resident aliens face a dividend tax rate of 30% on dividends paid out by U.S. companies. However, they are excluded from this tax if the dividends are paid by foreign companies or are interest-related dividends or short-term capital gain dividends. This 30% rate can also be lower depending on the treaty between your home country and the U.S., so it is important that you contact your brokerage firm to verify the rate. If you are a resident alien and hold a green card or satisfy the resident rules (183 days), you are subject to the same tax rules as any U.S. citizen."

Logo se você for NRA pouco importa se usar EFT, Fundos ou stock picking pela lei norte-americana deverás reter ao leão gringo 30% dos dividendos.

Como RA há opções muito melhores de ETF no EUA e.g.:

Buffett's Latvian-born bride

Mr. Money Mustache - VTSMX

Why your choice of S&P 500 ETF matters

Se comparar digamos o IVV entre dois investidores um NRA e outro RA haverá deslocamento do valor da cota.  

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites

Ainda sobre  IVVB11

Tributação IR dos ETF: Lucros na venda são tributados à alíquota de 15%. Não entram na isenção de Imposto de Renda para venda de ações de até R$ 20 mil por mês.

Composição  do IVVB11:

Código        Nome                                             Peso (%)      Valor de face     Setor                                     Pais                
 
 
 
 
IVV        ISHARES CORE S&P 500 ETF 99,87 417.476.388,14 Produtos financeiros Estados Unidos
BRL        BRL CASH 0,07 274.253,30 Cash and/or Derivatives Brasil
USD        USD CASH 0,06 256.859,03 Cash and/or Derivatives Estados Unidos

Composição do IVV (TOP 10):

IVV Expense Ratio: 0.04% (inclusa na taxa administrativa do IVVB11?) 

Ticker            Name                                                                    Sector                                Weight (%)    Notional Value
 
AAPL APPLE INC Information Technology 4.53 7,444,325,931.12
MSFT MICROSOFT CORP Information Technology 3.50 5,742,441,812.41
AMZN AMAZON COM INC Consumer Discretionary 3.28 5,393,024,241.64
FB FACEBOOK CLASS A INC Information Technology 1.71 2,804,523,922.94
BRKB BERKSHIRE HATHAWAY INC CLASS B Financials 1.63 2,672,965,792.24
JPM JPMORGAN CHASE & CO Financials 1.58 2,595,697,267.86
GOOG ALPHABET INC CLASS C Information Technology 1.50 2,460,805,927.69
GOOGL ALPHABET INC CLASS A Information Technology 1.49 2,447,835,423.60
JNJ JOHNSON & JOHNSON Health Care 1.46 2,403,666,291.35
XOM EXXON MOBIL CORP Energy 1.37 2,258,411,748.45

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
8 horas atrás, Pobre Paulista disse:

Tá certo... bom, é o que se paga pelo conforto de investir daqui. Mas pra quem tem a possibilidade, é melhor investir direto lá fora mesmo.

Na verdade lá fora você também paga 30% sobre os dividendos. Como investidor estrangeiro vc cai nessa faixa de tributação (inclusive eh o que eu pago sobre os dividendos do VTI). A vantagem maior eh que o dinheiro não está no Brasil e a liquidez em caso de venda eh bem maior (embora o tempo até a chegada do dinheiro ao Brasil em caso de venda seja maior). O resto eh muito parecido. Eu continuo investindo (embora esteja agora focado em fii pela minha necessidade de gerar renda mensal e pela disparada do dólar) pois considero o total market dos EUA como o investimento mais seguro e rentável no longo prazo que pode ficar no piloto automático.

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
12 horas atrás, Médico investidor disse:

Sim, mas eh um efeito bem discreto. Não dá pra ter todo o resultado do mercado, com os custos geralmente o investidor fica cerca de 1% abaixo do resultado.

Exercício: efeito de 30% de IR sobre IVVB11

No caso dos reinvestimento automático do D.Y.  o que mudaria seria a cotação do IVBB11 e as cotas se manteriam constantes? 

*Peço que confiram raciocínio,  posso estar enganado.*

USDBRL R$ 4,16          
             
ETF Cotação Cotas Valor BRL Valor USD    
IVVB11 R$ 127,16 10 R$ 1.271,60 $ 305,67    
IVV $ 292,38 1,045        
             
  D.Y. (RA) D.Y. (RA) D.Y. (NRA) D.Y. (NRA)    
S&P 500 Dividend Yield 1,76% $ 5,38 1,23% $ 3,77    
             
  Cotação          
IVV (EX-D.Y.) $ 287,23          
             
  DY DY cotas Cotas + DY cotas Valor USD Valor BRL Diferença
IVV + Reinvest.DY (RA) $ 5,38 0,0187 1,0642 $ 305,67 R$ 1.271,60  
IVV + Reinvest.DY (NRA) $ 3,77 0,0131 1,0586 $ 304,06 R$ 1.264,89 -0,53%
             
S&P 500 Dividend Yield IVVB11 “D.Y.” Diferença ((NRA/RA)-1)        
0,50% 0,35% -0,15%        
2,00% 1,40% -0,60%        
4,00% 2,80% -1,20%        
7,00% 4,90% -2,10%        
10,00% 7,00% -3,00%        

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites

Ter os dividendos reinvestidos eh um pouquinho melhor, mas a Vanguard (que eh a empresa que eu indico para se comprar total market) não tem fundos de reinvestimento automático de dividendos. O que eu estava comparando eh o seguinte: considerando que você escolheu a Vanguard e tá pagando 30% de imposto sobre os dividendos por ser investidor internacional vc não fica tão atrás de um americano. Eles pagam 0, 15 ou 30% de impostos sobre dividendos também (dependendo da faixa do imposto de renda em que se situam, se a sua renda do trabalho eh alta você vai pagar 30 % igual a mim), então a diferença eh pequena. 15% sobre 1,6%aa (yield atual de um fundo total market) eh uma mixaria, e essa eh a diferença entre eu e um americano médio hoje. Entre os tops não tem diferença nenhuma (tirando o custo da transferência do dinheiro para os EUA).

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites

@Médico investidor 10 de setembro de 2018 at 16:05

Tava discutindo lá no grupo do zap e decidi postar aqui pra ficar mais registrado. Ivvb protege seus recursos da venezuelizacao? Resposta curta: sim. Resposta longa: o ivvb pode ser trocado pelas ações correspondentes no mercado americano desde que você acumule uma quantidade grande deles (não estou com as regras do fundo aqui, mas se não me engano são 100.000 cotas). Então se o real evaporar o ivvb vai manter o valor. Imaginemos a situação da venezuela: o dólar já valeu 10 bolívares, hoje vale 250.000. se o ivvb não se valorizasse nessa situação vc compraria 100. 000 ivvb por uma mixaria ( sei lá, cinco dólares?) E trocaria pelas ações na bolsa de nova York (lá elas valem cerca de dois milhões de dólares se não me engano). Lucro absurdo pra vinte minutos de operação mais o tempo da transferência das ações… Isso nunca vai acontecer. Logo o ivvb vai acompanhar a valorização do dólar mesmo que a inflação dispare.

-----

Viking 10 de setembro de 2018 at 16:31

afinal, é melhor IVVB11 ou investir direto lá fora, na cuestão dos impostos?

 

@Médico investidor 10 de setembro de 2018 at 16:43

Na questão de impostos eh igual, na de custos parece ser um pouco mais barato no Brasil, na de segurança nada bate dinheiro fora do Brasil 

 

Hidden (aquele) 10 de setembro de 2018 at 16:45

Em ações, melhor investir nos States ne… aqui vendas mensais de até $20,000 são isentas de ir e por lá vendas de até $35,000 !!!

 

Axio 10 de setembro de 2018 at 16:46

Tem a questão do câmbio, taxas de envio, lidar com fisco de lá.

 

Hidden (aquele) 10 de setembro de 2018 at 16:53

O câmbio … bem flutua ne,!!! 😋

As taxas de envio… não são tão caras!!!

O fisco? Siga declarando por aqui!!!

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites

O pagamento do Imposto de Renda é automático (como quando se resgata um fundo de investimento comum em um banco) ou faz DARF como nas ações, com outro código?

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
23 horas atrás, Rafael Km disse:

O pagamento do Imposto de Renda é automático (como quando se resgata um fundo de investimento comum em um banco) ou faz DARF como nas ações, com outro código?

http://www.blogdoinvestidor.com.br/investimentos/como-declarar-os-etf-no-imposto-de-renda/

"De maneira semelhante às ações, é necessário calcular o lucro com essas vendas e recolher o Imposto de Renda devido até o último dia do mês seguinte. Todas essas informações devem ser inseridas na Declaração Anual, mês a mês, como se fossem ações. Também é nessa área que são declarados os prejuízos realizados para posterior compensação, junto com as ações. Lembre-se também que os day-trades são computados separadamente. "

"A tributação dos ETF difere das ações em 3 aspectos básicos: I. não tem dividendos, II. não tem juros sobre capital próprio, e III. não tem a isenção na venda de até R$ 20 mil por mês. Assim, o resumo da tributação dos ETF é:

  • Os Ganhos de Capital (Lucros) na venda das ações são tributados à alíquota de 15%
  • Não entram na isenção de Imposto de Renda para venda de ações de até R$ 20 mil por mês
  • O Imposto de Renda deve ser calculado pelo investidor com base no lucro das vendas realizadas no mês anterior e pagas por DARF até o último dia do mês seguinte
  • Os custos de corretagem e emolumentos podem ser descontados do cálculo do lucro/prejuízo
  • Prejuízos realizados num mês podem ser compensados com ganhos em meses subsequentes para efeito de Imposto de Renda
  • Em cada operação de venda é retido um imposto no valor de 0,005% (o famoso “dedo-duro”), mas que pode ser compensado com lucros futuros
  • Os Day-Trades (operações de quantidades iniciadas e encerradas no mesmo dia e na mesma corretora) são contabilizados à parte, de maneira semelhante às ações. Nesse caso, o Imposto de Renda Retido na Fonte (o “dedo-duro”) é de 1% do lucro. Os ganhos são tributados à alíquota de 20% e prejuízos em day-trades só podem ser compensados por lucros em day-trade"

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites
Em 9/10/2018 em 5:58 PM, Axio disse:

@Médico investidor 10 de setembro de 2018 at 16:05

...(não estou com as regras do fundo aqui, mas se não me engano são 100.000 cotas)...

"(v) Emissão e resgate – a emissão e o resgate de Cotas em cada Fundo somente poderão ser efetuados junto à Administradora através dos Agentes Autorizados em Lotes Mínimos de Cotas (atualmente 100.000 Cotas) ou múltiplos inteiros destes, salvo no caso de liquidação do Fundo. Os Agentes Autorizados podem juntar dois ou mais investidores para formar um Lote Mínimo de Cotas, mas ainda assim esses Cotistas podem não conseguir subscrever ou resgatar suas Cotas no momento em que desejarem fazê-lo ou quando for mais favorável fazê-lo. Para maiores informações sobre os fatores de risco envolvidos no investimento no Fundo, vide a Seção "Fatores de Risco" na página do Fundo na rede mundial de computadores."

https://www.blackrock.com/br/literature/fact-sheet/ivvb11-ishares-s-p-500-fi-em-cotas-de-fundo-de-ndice-inv-no-exterior-fund-fact-sheet-pt-lm.pdf

https://www.blackrock.com/br/literature/fact-sheet/ivvb11-ishares-s-p-500-fi-em-cotas-de-fundo-de-ndice-inv-no-exterior-fund-fact-sheet-en-lm.pdf

 

Compartilhar este post


Link para o post
Compartilhar em outros sites

Crie uma conta ou entre para comentar

Você precisar ser um membro para fazer um comentário

Criar uma conta

Crie uma nova conta em nossa comunidade. É fácil!

Crie uma nova conta

Entrar

Já tem uma conta? Faça o login.

Entrar Agora

  • Quem Está Navegando   0 membros estão online

    Nenhum usuário registrado visualizando esta página.

×